Mellanrisk-hinken
Fokus på att bevara värdet av dina pengar mot inflation och börssvängningar
Syftet med mellanriskhinken i fyra-hinkar-principen är framförallt att bevara värdet på dina pengar över tid genom att skydda mot inflation och börsens svängningar. Den fungerar som mittfältet i din ekonomi – varken helt defensiv eller helt offensiv, utan kittet som håller ihop försvar och anfall.
Den stora fördelen med mellanriskhinken är att den löser inflationsproblemet som bufferthinken ignorerar, samtidigt som den kan ge handlingsutrymme när möjligheter dyker upp och skyddar vardagsekonomin mot börsens svängningar. Den ger flexibilitet utan att offra trygghet.
Eftersom mellanriskhinken spelar mittfält i din ekonomi behöver den balansera mellan värdebevarande och viss tillväxt. I communityn finns delade åsikter om huruvida man ska relatera till bara likvida investeringar i fyra-hinkar-modellen (typ ens ISK-konton), eller till alla tillgångar (bostad, pension etc).
Jag är en varm förespråkare för att se till helheten. Mellanriskhinken ska således per definition inkludera allt som ligger riskmässigt mellan bankkonto och aktier eller har en sparhorisont om 4- 9 år. Lite beroende på ålder och fas på den ekonomiska resan i form av rikedomstrappan bör det inkludera:
- Bostaden – för de flesta är bostaden den största tillgången och investeringen. För att ge en rättvis bild bör du räkna marknadsvärdet minus bolånet.
- Pension – du kan logga in på minpension.se och ta med framförallt inkomstpensionen och eventuella traditionella försäkringar i tjänstepensionen.
- Portfölj med aktier/räntor – för många av oss är detta en 50-50 eller klassisk 60-40-portfölj mellan aktieindexfonder och räntefonder, t.ex. hos en fondrobot.
Det är svårt att säga något storlek eftersom det korrekta svaret är ”beror på”. En klassisk för personer som närmar sig pension är 3-7 gånger bufferthinkens storlek. Men för yngre personer med högt humankapital kan den vara mindre eller helt saknas. Är man äldre och har amorterat på bostaden kan den lätt bli många gånger större.
Avkastningsmässigt är det rimligt att sikta på 3-5% i årlig avkastning, vilket brukar vara något över inflationen. Det är okej att pengarna svänger lite i värde eftersom syftet är värdebevarande snarare än maximal tillväxt. Dessutom finns ju bufferthinken som skydd.
Du kan relatera till flödet från bufferthinken som svämmar över när den är full och fyller mellanriskhinken. När även denna blir full enligt din målfördelning rinner överskottet vidare till högriskhinkens aktieexponering.
Som vanligt är det stora värdet communityn och dess tankar. Läs vidare nedan, hoppa därefter gärna in i forumet och ställ en fråga eller bara se vad andra skrivit.
Lycka till med mellanriskhinken!
Jan, Caroline, Oliver med resten av communityn
